AI 圈又完成了一次颇具戏剧性的「隔空握手」。据海外媒体援引知情人士的说法，Claude 的开发商 Anthropic 已经成为马斯克旗下 SpaceX 的最大单一客户——今年第三季度，这家公司为 SpaceX 贡献了超过三分之一的营收。更有意思的是，马斯克此前还公开批评过这家公司，如今双方却坐到了同一张牌桌的两边：一个出算力，一个付账单。
这笔合作的身影，最早藏在 SpaceX 上市后提交的一份监管文件里。文件中只把这位神秘买家称为「客户 B」，没有透露姓名。现在，面纱算是被掀开了。
「客户 B」揭开面纱：一季贡献 34.5% 的营收
事情的起点是 SpaceX 上周提交的一份申报文件。文件显示，上个季度约 34.5% 的营收来自一家单一客户，这家客户主要向 SpaceX 负责提供算力的 AI 部门付费。由于涉及商业机密，文件没有点名，仅以「客户 B」代称。
随后，一位知情人士向海外媒体证实，这位神秘买家正是 Anthropic。这一身份也意味着，Anthropic 已经超越美国联邦机构，成为这家火箭与卫星公司最大的收入来源——在很长一段时间里，美国联邦机构一直稳坐 SpaceX 最大单一客户的位置。
顺带一提其他客户的变化。文件显示，SpaceX 的第二大客户在第三季度贡献了 16.6% 的收入，而 2025 年这一比例约为 20%。马斯克还预测，美国航天局（NASA）作为 SpaceX 的传统大客户，今年的收入贡献将不到 5%。换句话说，SpaceX 的收入大头，正在从「公用订单」转向「商业算力」。
一纸租约：把整座数据中心「打包租下」
双方的合作始于今年早些时候。按照安排，Anthropic 租用 SpaceX 位于田纳西州孟菲斯的 Colossus 1 数据中心算力，而且不是租几个机柜——是把这个设施的全部算力拿了下来。这个数据中心拥有超过 22 万颗英伟达处理器，合作官宣后一个月内就为 Anthropic 带来 300 兆瓦的新增容量。
钱也不是小数目。Anthropic 的 IPO 招股书文件显示，双方签署的合同有效期至 2029 年，潜在支出上限高达 1205 亿美元。从今年 12 月开始，Anthropic 每月支付的金额将达到约 31 亿美元——相当于每个月给 SpaceX 交出一笔中型上市公司全年的收入。
对普通用户来说，这笔租约的感受可能更直接。Anthropic 表示，新增算力将用于缓解 Claude 的容量紧张：付费计划的 Claude Code 用量限制直接翻倍，Pro 和 Max 账户取消高峰时段的限流，开发者可调用的请求量也大幅上调。此前不少订阅用户吐槽的高峰期限流问题，正是靠这座数据中心来「回血」的。
营收结构换引擎：算力出租盖过火箭和卫星
这单生意的体量，已经足以改写 SpaceX 的收入结构。SpaceX 的 AI 部门如今更名为 Super Intelligence，负责对外出租算力。第三季度，该部门营收达到 75.6 亿美元，较上年同期的 8.13 亿美元暴涨 830%，较第二季度的 25.61 亿美元增长 195%，首次成为公司最大的收入来源，约占总营收的 52%。
放在整个公司维度看，SpaceX 第三季度总营收 145.8 亿美元，同比增长 161%，并实现了 44 亿美元的净利润——这是这家公司今年 6 月上市以来的首次盈利。按海外媒体的说法，近几个季度 AI 算力板块创造的收入，已经超过了 Starlink 和火箭发射业务的总和。
Anthropic 也不是唯一的算力买家。SpaceX 还与谷歌签下多年云服务协议：从 2026 年 10 月到 2029 年 6 月，谷歌每月支付约 9.2 亿美元，换取约 11 万颗英伟达 GPU 以及配套组件提供的算力。有媒体估算，这两份算力协议按年计算合计约 260 亿美元，若无提前终止，总规模将超过 700 亿美元。
把算力租给「老对头」，马斯克打的什么算盘
这桩合作微妙的地方在于双方的「前史」。Colossus 1 数据中心原本是为 xAI 训练 Grok 而建，是马斯克追赶 OpenAI、Anthropic 的核心基础设施；如今 xAI 的训练主力已转移到更大的 Colossus 2，腾出来的算力，转头就租给了自家 AI 公司的直接竞争对手。
马斯克本人的态度也来了个一百八十度转弯。今年 2 月，他还在社交平台上嘲讽 Anthropic 名不副实；到了合作官宣时，他改口称与 Anthropic 团队相处后印象深刻，「没有人触发我的邪恶探测器」，还表示会像为竞争对手发射卫星一样，按公允的条款向其他 AI 公司出租算力。
当然，这笔交易也带着马斯克式的个人烙印。他公开说过，如果 Anthropic 的 AI 被认定在从事危害人类的行为，SpaceX 保留收回算力的权利。此外，双方还在探讨多个吉瓦级的轨道数据中心合作——这也是 SpaceX 推动 IPO 的核心叙事之一。
90 天退出条款：甜蜜大单并不保险
别看合同上限高达 1205 亿美元，这纸租约的「松紧带」其实很松。按照合同条款，过了 2027 年 1 月和 3 月的不可撤销期后，任何一方都可以提前 90 天发出通知，取消相关合同。也就是说，最早明年，SpaceX 这个最大的收入来源理论上就可能大幅缩水。
马斯克此前也专门澄清过，SpaceX 与 Anthropic 先签的是 180 天租约，之后双方都可以提前 90 天通知取消；他直言短期安排是 SpaceX 提出的，如果未来算力变得非常紧张，SpaceX 可能需要把算力拿回来。这与 Anthropic 同谷歌、微软签订的长期算力承诺形成了鲜明对比——对 Anthropic 来说，SpaceX 更像一个随取随用的「备用电源」。
对投资者来说，风险点同样清晰：超过三分之一的收入系于一家客户，而这家客户随时保留走人的权利，且在租赁算力的公司融资环境日趋紧张的当下，续约意愿本身就是个问号。
网友评论
- 「马斯克这波是真会做生意，嘴上骂归骂，钱照收，一季 75 亿美元的算力费谁不想要。」
- 「 Anthropic 一个月烧 31 亿美元租卡，Claude 订阅费怕是又要涨了，最后买单的还是用户。」
- 「所以 Grok 的老家现在住着 Claude？这剧情放在两年前谁敢编。」
- 「90 天就能跑路的合同也敢当最大收入来源，SpaceX 股东心真大，就怕 AI 泡沫一破算力没人接盘。」
- 「好奇问一句：真到算力紧张的时候，马斯克把卡收回去，Claude 是不是当场就限流了？」
总结
这起爆料值得琢磨的地方，不只是「谁是谁的金主」，而是 AI 算力紧缺到什么程度——紧缺到一家 AI 公司愿意整租对手的老家，一家火箭公司也乐意把追击 OpenAI 的家底先变成现金流。至于这段合作能走多远，盯住 2027 年初那两个退出节点，比盯着 1205 亿美元的上限更有意义。
